При инвестирање, ликвидноста е способноста на ентитетот да ги претвори средствата во готовина или колку брзо може да ги добиете вашите раце на пари.
Во деловното работење или сметководството, ликвидноста е способноста на деловниот субјект да ги плати своите краткорочни обврски и долгови кога тие се должат и обично се изразува, тековниот сооднос, како сооднос на ликвидност или процент на обврски. Ликвидноста на деловната фирма обично е од особен интерес за краткорочните кредитори, бидејќи ликвидноста на фирмата ја мери неговата способност да ги исплати тие доверители.
Општо земено, колку е поголема вредноста на стапката на ликвидност, толку е поголема заштитната маргина што компанијата ја има во својата способност да ги плати своите сметки.
4 Коефициенти на ликвидност
Неколку финансиски показатели ја мерат ликвидноста на фирмата, со сите информации што доаѓаат од вашиот биланс на состојба . Оние соодноси се тековниот сооднос, брзиот сооднос или киселинскиот тест, интервалот или стапката на изгореници.
- Наједноставниот е моменталниот сооднос. Тоа е процентот на вкупните тековни средства поделени со вкупните тековни обврски. Таа позајмува од дефиницијата за инвестирање, бидејќи претпоставува дека сите средства може веднаш да се конвертираат во готовина, што често не е случај. Вредноста над 100% не е необична при пресметувањето на тековниот сооднос.
- Брзиот сооднос, или киселискиот тест , ја мери способноста на деловните субјекти да ги задоволат тековните обврски од средствата отколку што може лесно да се продаваат (иако е подобро да се исполнат овие обврски од паричниот тек). Ги одзема пописите и авансите од тековните средства, а потоа ги дели со тековни обврски.
- Оперативниот сооднос на паричниот тек е способноста на компанијата да го задоволи тековниот долг од тековниот доход, наместо продажбата на средства. Тоа е пресметка во два чекори. Оперативниот готовински тек се пресметува со додавање на безготовински трошоци (обично трошоци за амортизација) и промени во обртен капитал. Односот се постигнува со поделба на оперативниот паричен тек со тековни обврски.
- Интервалот мерка, исто така позната како стапка на изгореници , го разгледува бројот на денови кога компанијата може да работи само со пари во рака. Сличен е на тековниот сооднос и брзиот сооднос во тоа што се занимава со тоа колку лесно компанијата може да ги задоволи своите тековни должнички обврски. Сепак, понекогаш се претпочита на брзиот и сегашниот сооднос, бидејќи обезбедува приближување на вистинскиот број на денови, кога другите соодноси даваат вредност што укажува на способност и леснотија на плаќање. Интервалот мерка се пресметува со делење на брзи средства, или тие средства може веднаш да се конвертираат во пари, преку дневни оперативни трошоци.
Исто така корисен е нето обртен капитал или обртен капитал, е вкупниот вкупен износ на сите тековни средства, намалени за сите тековни обврски, мерење на краткорочната ликвидност на деловниот потфат. Тоа е исто така показател за способноста на раководството на компанијата да ги искористи средствата на ефикасен начин
Загриженост
Додека некои сопственици на бизниси ќе ги разгледаат сите средства во пресметувањето на овие стапки, некои аналитичари ќе ги користат само ликвидните средства, бидејќи тие гледаат во најлошото сценарио.